每經(jīng)編輯｜每經(jīng)記者 楊建    

◎每經(jīng)記者 楊建

在證監(jiān)會(huì)下達(dá)立案調(diào)查書近11個(gè)月后，欣泰電氣終于有了調(diào)查結(jié)果。欣泰電氣于6月1日晚間披露公告稱，公司收到證監(jiān)會(huì)的《行政處罰和市場禁入事先告知書》，公司因?yàn)镮PO財(cái)務(wù)造假，涉嫌欺詐發(fā)行遭到證監(jiān)會(huì)處罰。這意味著，此前市場上一直傳言的欣泰電氣IPO涉嫌虛增利潤等問題，最終被坐實(shí)，這也使得欣泰電氣逾17名有關(guān)人員遭到行政處罰和2人遭到終身市場禁入的決定。

每經(jīng)投資寶（微信公眾號(hào)：mjtzb2）記者注意到，今年3月~4月，前私募冠軍創(chuàng)勢翔在不到兩個(gè)月的時(shí)間內(nèi)，完成了對(duì)欣泰電氣的兩次舉牌，累計(jì)持有欣泰電氣1715.58萬股，占公司總股本的10%，一躍升為公司第二大股東。

一位接近創(chuàng)勢翔的消息人士告訴記者，創(chuàng)勢翔旗下產(chǎn)品目前總體來說，還有十幾個(gè)點(diǎn)的利潤空間。從實(shí)際情況來看，欣泰電氣復(fù)牌之后，最多可能會(huì)有3個(gè)跌停，不大可能像金亞科技那樣出現(xiàn)太多連續(xù)跌停。

創(chuàng)世翔耗資超2億舉牌

記者注意到，今年3月~4月，不到兩個(gè)月的時(shí)間，前私募冠軍創(chuàng)勢翔投資就完成了對(duì)欣泰電氣的兩次舉牌，斬獲欣泰電氣10%股權(quán)，由此晉升為公司第二大股東。

根據(jù)簡式權(quán)益變動(dòng)報(bào)告書，今年3月30日起至4月20日，創(chuàng)勢翔投資通過旗下管理的產(chǎn)品粵財(cái)信托·創(chuàng)勢翔飛翔等共計(jì)22個(gè)信托賬戶，分批次增持欣泰電氣合計(jì)856.47萬股，占公司總股本的5%。本次增持均價(jià)為14.02元每股，總計(jì)斥資約1.2億元。

而在此之前，創(chuàng)勢翔投資已于3月1日至3月18日，增持859.1萬股欣泰電氣股份，占公司總股本的5.008%，成為公司第三大股東，增持均價(jià)13.28元，斥資1.12億元。

據(jù)了解，創(chuàng)勢翔投資成立于2009年12月，專注于證券二級(jí)市場的陽光型私募基金管理服務(wù)。創(chuàng)勢翔旗下的陽光私募產(chǎn)品粵財(cái)信托·創(chuàng)勢翔1號(hào)，在2013年取得了125.55%的凈值增長率，大大領(lǐng)先于其他股票型陽光私募，榮登2013年度陽光私募冠軍寶座；在2014年又以300.8%的創(chuàng)紀(jì)錄收益，繼續(xù)蟬聯(lián)年度陽光私募冠軍。

對(duì)于兩次舉牌欣泰電氣，創(chuàng)勢翔投資表示，主要是出于對(duì)A股市場未來趨勢的樂觀判斷以及對(duì)欣泰電氣發(fā)展前景的看好，以實(shí)現(xiàn)投資增值為目標(biāo)。同時(shí)，創(chuàng)勢翔投資透露，不排除在未來12個(gè)月內(nèi)繼續(xù)增持欣泰電氣股份的可能。

業(yè)內(nèi)：或不會(huì)出現(xiàn)太多跌停

記者注意到，欣泰電氣截至5月20日停牌的收盤價(jià)為14.55元。據(jù)一位接近創(chuàng)勢翔的消息人士透露，創(chuàng)勢翔旗下產(chǎn)品目前總體來說，還有10幾個(gè)點(diǎn)的利潤空間，私募業(yè)內(nèi)人士對(duì)于欣泰電氣復(fù)牌之后預(yù)估最多3個(gè)跌停，不大可能像金亞科技那樣出現(xiàn)太多連續(xù)跌停。

此外，記者注意到，還有另外一家私募也持有欣泰電氣，那就是杭州金雕資產(chǎn)旗下的澤川1號(hào)證券投資基金，在一季度新進(jìn)持有216.19萬股。記者在私募排排網(wǎng)發(fā)現(xiàn)，金雕資產(chǎn)旗下有澤川1號(hào)，成立于2015年7月14日，不過截至目前還沒有業(yè)績數(shù)據(jù)。

背景資料

欣泰電氣造假上市

根據(jù)欣泰電氣公告，2011年11月，為實(shí)現(xiàn)發(fā)行上市目的，解決欣泰電氣應(yīng)收賬款余額過大問題，欣泰電氣總會(huì)計(jì)師劉明勝向公司董事長、實(shí)際控制人溫德乙建議在會(huì)計(jì)期末以外部借款減少應(yīng)收賬款，并于下期初再還款沖回。二人商議后，溫德乙同意并與劉明勝確定主要以銀行匯票背書轉(zhuǎn)讓形式進(jìn)行沖減。2011年12月至2013年6月，欣泰電氣通過外部借款，使用自有資金或偽造銀行單據(jù)的方式，在年末、半年末等會(huì)計(jì)期末沖減應(yīng)收款項(xiàng)，大部分在下一會(huì)計(jì)期初沖回，致使其在向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送的 IPO申請(qǐng)文件中相關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)存在虛假記載。

除此之外，在2013年和2014年的年報(bào)中，由于溫德乙以員工名義從公司借款供其個(gè)人使用，截至2014年12月31日，占用欣泰電氣6388萬元。欣泰電氣在《2014年年度報(bào)告》中未披露該關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)，導(dǎo)致《2014年年度報(bào)告》存在重大遺漏。對(duì)此，中國證監(jiān)會(huì)根據(jù)《證券法》第一百九十三條規(guī)定，決定：

1.對(duì)欣泰電氣責(zé)令改正，給予警告，并處以832萬元的罰款；

2.對(duì)董事長溫德乙給予警告，并處以892萬元罰款，終身市場禁入；

3.對(duì)前公司總會(huì)計(jì)師劉明勝給予警告，并處以60萬元罰款，終身市場禁入；

4.對(duì)于曉洋、王永珩給予警告，并分別處以20萬元罰款；

5.對(duì)孫文東、蔡虹、陳柏超、宋麗萍、陳玉翀給予警告，并分別處以8萬元罰款；

6.對(duì)蔣光福、趙春年、范永喜、韓冬、孫洪貴給予警告，并分別處以6萬元罰款；7.對(duì)王建華、胡曉勇分別處以5萬元罰款；

8.對(duì)現(xiàn)任董秘杜曉寧給予警告，并處以3萬元罰款。