每經(jīng)編輯｜梁宏亮    

秋天是豐收的季節(jié)，也是沙場(chǎng)點(diǎn)兵的季節(jié)。上市公司的半年報(bào)發(fā)布，意味著收成；而下半年的戰(zhàn)斗才剛剛打響，需要清點(diǎn)隊(duì)伍，為全年業(yè)績(jī)重整旗鼓。自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)的上市公司亦然，而且更加必要。

從上海自貿(mào)區(qū)掛牌算起，中國(guó)自貿(mào)區(qū)已有4年；從2017年4月1日算起，第三批自貿(mào)區(qū)也有接近半年時(shí)間。各個(gè)自貿(mào)區(qū)非常重視資本市場(chǎng)的發(fā)展，也都或多或少擁有一批上市公司。自貿(mào)區(qū)上市公司是中國(guó)資本市場(chǎng)的重要組成部分。

中國(guó)11個(gè)自貿(mào)區(qū)有多少上市公司？業(yè)績(jī)?nèi)绾危糠植荚谀男┬袠I(yè)？股權(quán)結(jié)構(gòu)怎樣……在A股上市公司中報(bào)發(fā)布完畢之際，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》特別推出“中報(bào)點(diǎn)兵——全國(guó)自貿(mào)區(qū)上市公司排行榜”調(diào)查報(bào)告，以此檢閱各自貿(mào)區(qū)資本市場(chǎng)和上市公司發(fā)展?fàn)顩r，并對(duì)這些問(wèn)題作出回答。

8月31日，A股上市公司半年報(bào)披露截止日。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者梳理了注冊(cè)地址在自貿(mào)區(qū)內(nèi)的上市公司，對(duì)各家公司的半年報(bào)進(jìn)行了梳理，從市場(chǎng)表現(xiàn)、控制權(quán)、財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果等多個(gè)維度，對(duì)自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司2017上半年的“成績(jī)單”進(jìn)行盤(pán)點(diǎn)總結(jié)。

據(jù)悉，這是國(guó)內(nèi)媒體首次摸清自貿(mào)區(qū)上市公司的“家底”。截止2017年9月13日，全國(guó)自貿(mào)區(qū)共有A股上市公司143家。其中上海自貿(mào)區(qū)最多，達(dá)69家，占比接近一半。在行業(yè)分布上，制造業(yè)最多，達(dá)到63家。同時(shí)，上海自貿(mào)區(qū)是上市公司最賺錢(qián)的自貿(mào)區(qū)，交通銀行是自貿(mào)區(qū)最賺錢(qián)的上市公司。

關(guān)鍵詞：數(shù)量

上海自貿(mào)區(qū)占比近一半

從上市公司數(shù)量來(lái)看，上海自貿(mào)區(qū)以69家遙遙領(lǐng)先。

作為第一批自貿(mào)區(qū)試點(diǎn)的上海，不管是從建立的時(shí)間上還是自貿(mào)區(qū)的區(qū)域位置，都比其他自貿(mào)區(qū)擁有明顯的優(yōu)勢(shì)。而且作為中國(guó)最發(fā)達(dá)的地區(qū)，上海本身就是上市公司云集之地。陜西以15家上市公司位居榜眼，河南和四川自貿(mào)區(qū)分別以10家上市公司摘得探花。而重慶、湖北兩家內(nèi)陸自貿(mào)區(qū)內(nèi)分別注冊(cè)有9家上市公司，并列第四名。

不過(guò)，記者也注意到，作為第二批次的天津、廣東和福建自貿(mào)區(qū)，在上市公司的數(shù)量上并不多，他們分別以擁有8家、6家、4家上市公司排名所有自貿(mào)區(qū)的七到九位。與多家第三批自貿(mào)區(qū)相比不存在優(yōu)勢(shì)。浙江自貿(mào)區(qū)主要位于舟山群島，因此在區(qū)內(nèi)沒(méi)有上市公司注冊(cè)。

關(guān)鍵詞：行業(yè)

制造業(yè)達(dá)到63家

從自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊(cè)的上市公司行業(yè)特征來(lái)看，也體現(xiàn)出了一定的“自貿(mào)特征”。

以證監(jiān)會(huì)（2012）行業(yè)分類(lèi)作為標(biāo)準(zhǔn)，屬于制造業(yè)的上市公司在自貿(mào)區(qū)內(nèi)占了大頭，并且遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于其他行業(yè)上市公司，達(dá)到63家。具體從事的業(yè)務(wù)，涉及到機(jī)械制造、航空航天、電子元件等眾多業(yè)務(wù)。
而屬于交通運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)和郵政業(yè)的上市公司數(shù)量則排名第二。作為對(duì)外貿(mào)易的試點(diǎn)窗口，自貿(mào)區(qū)的發(fā)展離不開(kāi)港口、物流、交通運(yùn)輸?shù)陌l(fā)展。尤其是大型交運(yùn)企業(yè)為自貿(mào)區(qū)的對(duì)外開(kāi)放提供了有效的支撐。

關(guān)鍵詞：業(yè)績(jī)

上海自貿(mào)區(qū)最賺錢(qián)

來(lái)自上海自貿(mào)區(qū)的上市公司占據(jù)了總營(yíng)收TOP10中的7家，擁有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。另外三家入榜企業(yè)分別來(lái)自天津、福建和陜西自貿(mào)區(qū)。

在17上半年業(yè)績(jī)表現(xiàn)上，上汽集團(tuán)（600104.SH）成為了名副其實(shí)的營(yíng)收“巨無(wú)霸”，以3964.06億元營(yíng)業(yè)總收入摘得上半年?duì)I收“冠軍”。位于天津自貿(mào)區(qū)的天海投資（600751.SH）無(wú)疑是自貿(mào)區(qū)營(yíng)業(yè)總收入榜單中的“黑馬”，其于 16 年末收購(gòu) IT 產(chǎn)品分銷(xiāo)以及供應(yīng)鏈綜合服務(wù)行業(yè)的龍頭企業(yè)英邁國(guó)際，同時(shí)對(duì)部分從事海運(yùn)業(yè)務(wù)的子公司進(jìn)行了剝離，使得2017上半年并表后營(yíng)業(yè)總收入同比實(shí)現(xiàn)了10507.87%的增長(zhǎng)。

與營(yíng)業(yè)總收入榜單的情況類(lèi)似，上海自貿(mào)區(qū)企業(yè)在盈利能力上也表現(xiàn)出了明顯的“統(tǒng)治力”，不僅10家上榜企業(yè)中的8家來(lái)自上海，而且從自貿(mào)區(qū)內(nèi)企業(yè)實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)總額來(lái)看，上海以1056.41億元奪魁，遠(yuǎn)超其他10個(gè)自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司所實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)總和。經(jīng)過(guò)了多年的發(fā)展，上海自貿(mào)區(qū)通過(guò)一系列的創(chuàng)新、開(kāi)放舉措，為區(qū)域內(nèi)企業(yè)的發(fā)展提供了新的機(jī)遇。

作為五大行中唯一總部設(shè)立在上海的交通銀行（601328.SH）則是上半年自貿(mào)區(qū)內(nèi)最賺錢(qián)的公司，除此之外，上海銀行（601229）、中國(guó)太保（601601.SH）、國(guó)泰君安（601211.SH）等金融機(jī)構(gòu)也有不俗表現(xiàn)。金融業(yè)在凈利潤(rùn)排行榜中的搶眼表現(xiàn)，顯示出了該行業(yè)強(qiáng)大的盈利能力，不愧為公認(rèn)的“高富帥”云集的行業(yè)。

以堅(jiān)瑞沃能（300116.SZ）和中遠(yuǎn)海發(fā)（601866.SH）為代表的公司在上半年凈利潤(rùn)暴增。堅(jiān)瑞沃能（300116.SZ）將業(yè)績(jī)的高速增長(zhǎng)歸功于去年收購(gòu)電池企業(yè)沃特瑪，但一家本身主營(yíng)消防的上市公司，現(xiàn)在集中于動(dòng)力電池行業(yè)。而中遠(yuǎn)海發(fā)（601866.SH）則得益于公司轉(zhuǎn)型效應(yīng)的釋放，上半年凈利潤(rùn)增長(zhǎng)11,035.04%。此外，萬(wàn)業(yè)企業(yè)（601225.SH）、陜西煤業(yè)（601225.SH）、豐華股份（600615.SH）也都實(shí)現(xiàn)了1000%以上的同比增長(zhǎng)率。

關(guān)鍵詞：股東

“國(guó)家隊(duì)”出沒(méi)65家上市公司

為了分析自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司的控制權(quán)情況，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者整理了自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司的實(shí)際控制人性質(zhì)，發(fā)現(xiàn)自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司的實(shí)際控制方呈現(xiàn)出明顯的多元化特征。在所有自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊(cè)的上市公司中，個(gè)人控制的與國(guó)務(wù)院、地方國(guó)有資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)控制的企業(yè)平分秋色，各為50家，而其他的上市公司則分別被企事業(yè)單位、高等院校、基金會(huì)等不同主體所控制。

具體來(lái)看，被“公家”控制的企業(yè)主要分布于涉及國(guó)計(jì)民生和關(guān)乎國(guó)家戰(zhàn)略的行業(yè)，而對(duì)于涉及到產(chǎn)品的生產(chǎn)制造和進(jìn)出口行業(yè)，“私人”控制的公司則較為多見(jiàn)。

“國(guó)家隊(duì)”資金的一舉一動(dòng)時(shí)刻牽引著市場(chǎng)的神經(jīng)，因?yàn)檫@是機(jī)構(gòu)資金對(duì)于A股“態(tài)度”最直接的佐證。截至6月30日，65家自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司中出現(xiàn)了國(guó)家隊(duì)的“影子”。其中，證金匯金以及外匯局系新進(jìn)或增持自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司22家，減持7家，另有36家持股情況保持不變。

“國(guó)家隊(duì)”在自貿(mào)區(qū)內(nèi)上市公司選擇上，依然保持了偏愛(ài)低估值績(jī)優(yōu)股的風(fēng)格。美邦服飾（002269.SZ）成為了國(guó)家隊(duì)持股比例最高的公司，達(dá)到了19.35%，國(guó)泰君安（601211.SH）增持比例變動(dòng)最大，天津港（600717.SH）減持比例變動(dòng)最大。

關(guān)鍵詞：表現(xiàn)

廣州港120日漲幅209.06%

從市場(chǎng)表現(xiàn)上來(lái)看，截止到9月14日下午收盤(pán)，廣州港（601228.SH）在120日內(nèi)實(shí)現(xiàn)了209.06%的漲幅，位居首位，來(lái)自四川自貿(mào)區(qū)的華體科技（603679.SH）在120日內(nèi)股價(jià)也實(shí)現(xiàn)了200%以上的增長(zhǎng)。排名漲幅前五榜單第三至第五位的分別是韋爾股份（603501.SH）、東方嘉盛（002889.SZ）和透景生命（300642.SZ），120日漲幅均在150%以上。而120日跌幅前兩名則被兩家重慶自貿(mào)區(qū)公司獲得，重慶建工（600939.SH）和梅安森（300275.SZ）分別下跌55.86%和46.07%。

制圖 鄒利 每經(jīng)實(shí)習(xí)記者 梁宏亮 每經(jīng)編輯 楊歡

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