昨天股市沒有讓大家失望，大盤先抑后揚(yáng)，滬指最終以紅盤報(bào)收，繼續(xù)穩(wěn)守3600點(diǎn)。指數(shù)的表現(xiàn)其實(shí)和前天差不多，大部分時(shí)間在調(diào)整，尾市才翻紅，最后有驚無險(xiǎn)。 短期繼續(xù)關(guān)注人民幣匯率走勢(shì)，如果出現(xiàn)比較明顯的轉(zhuǎn)折，可能會(huì)對(duì)市場(chǎng)產(chǎn)生影響。至少從昨天來看，北向資金還在繼續(xù)凈流入，人民幣匯率波動(dòng)也不大，說明市場(chǎng)對(duì)央行上調(diào)外匯存款準(zhǔn)備金率的影響并不那么看重。 昨天新能源板塊略有調(diào)整，是意料之中的事，前兩個(gè)交易日漲幅較大，短期調(diào)一下很正常。客觀地說，跌幅很小，就是比預(yù)期中更強(qiáng)。個(gè)人判斷，以寧德時(shí)代為代表的新能源行情還會(huì)繼續(xù)向上。 另外，白酒股依舊強(qiáng)勢(shì)，二三線白酒股的風(fēng)頭完全碾壓白酒龍頭股。如果未來貴州茅臺(tái)、五糧液、瀘州老窖能有所表現(xiàn)，對(duì)整個(gè)大盤的影響會(huì)更大。 大部分概念股沖高回落 昨天市場(chǎng)一大看點(diǎn)無疑是三孩概念股的炒作。其實(shí)，可供炒作的三孩概念是很多的，大概包括以下幾方面： 第一，輔助生殖。正宗的輔助生殖概念股無疑是港股錦欣生殖，去年被張坤看好，前天下午漲了17.51%，昨天利好兌現(xiàn)，跌近5%。 A股方面，國(guó)際醫(yī)學(xué)昨天大漲近5%，同樣也受到張坤關(guān)注，前段時(shí)間去公司調(diào)研后，股價(jià)已經(jīng)接近翻番。其他公司如悅心健康、共同藥業(yè)等沖高回落。 第二，童裝玩具。童裝玩具其實(shí)是兩個(gè)板塊，我們合在一起說。這類公司比較多，比如典型的童裝股美邦服飾昨天漲停，中胤時(shí)尚、安奈兒等沖高回落。 玩具方面，兩家龍頭公司比較強(qiáng)，高樂股份“一字板”漲停，鼎龍文化也強(qiáng)勢(shì)漲停。其他公司的表現(xiàn)相對(duì)一般，安正時(shí)尚、邦寶益智和奧飛娛樂沖高回落，甚至收盤還跌了。 第三，母嬰用品。相關(guān)公司很多，比如金發(fā)拉比、貝因美、豪悅護(hù)理、愛嬰室、中順潔柔等。昨天只有兩三只龍頭股漲停，其他公司的表現(xiàn)都不行。 除了上述三大方向之外，其他還有兒童藥、奶粉、兒童教育等。總體來說，基本上都沒有炒起來。 大家可以發(fā)現(xiàn)，盡管三孩生育政策的關(guān)注度很高，但相關(guān)個(gè)股，除了少數(shù)幾只龍頭股昨天漲停，其他大部分個(gè)股要么沖高回落，要么完全沒有反應(yīng)。這種情況的出現(xiàn)并不讓人意外。 人口老齡化消費(fèi)顯機(jī)會(huì) 三孩題材就是看上去很熱鬧，實(shí)質(zhì)上并不是真正那么好。畢竟有多少夫妻愿意生三孩，還有很大的不確定性，而且一旦生了三孩，今后孩子的日常生活、醫(yī)療、教育等壓力都會(huì)相應(yīng)增加。因此，達(dá)哥想說的是，三孩生育政策給市場(chǎng)帶來的真正機(jī)會(huì)是什么？ 在我看來，之所以要出臺(tái)三孩生育政策，一個(gè)很重要的原因還是人口老齡化的問題。這在此前公布的第七次人口普查結(jié)果中已經(jīng)有所體現(xiàn)。而三孩生育政策能否真正帶來新生兒數(shù)量大幅增長(zhǎng)，還存在不確定性。人口老齡化卻是已經(jīng)擺在眼前的現(xiàn)實(shí)。 現(xiàn)在，我們真正要看到的大機(jī)會(huì)，其實(shí)不是所謂的三孩概念，而是人口老齡化帶來的消費(fèi)。在人口老齡化趨勢(shì)下，一些醫(yī)藥細(xì)分賽道就迎來了巨大的成長(zhǎng)空間。 達(dá)哥學(xué)習(xí)了一下國(guó)盛證券的研報(bào)，了解到一些醫(yī)藥細(xì)分賽道的公司，確實(shí)已經(jīng)出現(xiàn)不少很不錯(cuò)的標(biāo)的。首先是醫(yī)療康復(fù)養(yǎng)老服務(wù)領(lǐng)域，包括國(guó)際醫(yī)學(xué)、信邦制藥、三星醫(yī)療、南京新百、華邦健康、大湖股份、盈康生命、宜華健康，還有湖南發(fā)展等。說實(shí)話，以前都沒怎么關(guān)注過這些公司?，F(xiàn)在，我覺得有必要關(guān)注起來。 其次，醫(yī)療康復(fù)養(yǎng)老器械領(lǐng)域，包括偉思醫(yī)療、翔宇醫(yī)療、普門科技和誠益通等。 此外，還有達(dá)哥之前提到過的骨科領(lǐng)域，比如大博醫(yī)療。還有治療高血壓藥品的立方制藥等公司，之前這些公司的市場(chǎng)關(guān)注度確實(shí)不高，但已經(jīng)走出了大牛股的姿態(tài)。 （張道達(dá)） 根據(jù)國(guó)家有關(guān)部門的最新規(guī)定，本手記不涉及任何操作建議，入市風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。