每經(jīng)記者｜宋戈    每經(jīng)實習(xí)記者｜趙景致    每經(jīng)編輯｜廖丹    

近日，招商銀行智能投顧服務(wù)“摩羯智投”提示，稱該行正在對摩羯智投進行規(guī)范改造，將暫停購買功能，原持倉客戶的贖回和調(diào)倉交易不受影響，后續(xù)存在不能持續(xù)提供服務(wù)的風(fēng)險。

無獨有偶，工商銀行的智能投顧業(yè)務(wù)“AI投”也顯示自本月4日起暫停AI指數(shù)、AI智投、AI策略產(chǎn)品申購，贖回及調(diào)倉交易不受影響。

據(jù)悉，“摩羯智投”是招行智能化的基金投資顧問，而工行“AI投”中的AI智投也可通過量化投資模型為客戶推薦基金投資組合方案。

將暫停摩羯智投購買功能

據(jù)了解，招行“摩羯智投”創(chuàng)設(shè)于2016年12月6日，是招行智能化的基金投資顧問，也是國內(nèi)商業(yè)銀行最早嘗試智能基金投顧的系統(tǒng)，主要根據(jù)客戶自身情況提供最優(yōu)的基金投資組合，5年來已經(jīng)累計服務(wù)客戶超過20萬。

在日前招行摩羯智投發(fā)布的《感謝信任，一路相伴致摩羯智投持有人》的一封信中，摩羯主理人團隊表示：“目前，為了配合監(jiān)管要求，我們將暫停摩羯智投的購買功能，原持倉客戶的贖回和調(diào)倉交易不受影響，您可繼續(xù)放心持有。”而對于何時恢復(fù)服務(wù)，信中并沒有明確說明，只稱“后續(xù)服務(wù)如有變更，我們也將及時告知，以便您進行投資安排”。

無獨有偶，工商銀行的智能投顧業(yè)務(wù)“AI投”也顯示自本月4日起暫停AI指數(shù)、AI智投、AI策略產(chǎn)品申購，贖回及調(diào)倉交易不受影響。

據(jù)悉，工行“AI投”中的AI指數(shù)是國內(nèi)首款銀行定制的主動管理基金指數(shù)。而“AI智投”可通過量化投資模型為客戶推薦基金投資組合方案。

事實上，工行、招行和平安銀行是獲得公募基金投顧試點資格的機構(gòu)中僅有的3家銀行。

證監(jiān)會資料顯示，公募基金投資顧問業(yè)務(wù)試點工作從2019年便開始開展。2019年10月，證監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于做好公開募集證券投資基金投資顧問業(yè)務(wù)試點工作的通知》，公募基金投資顧問業(yè)務(wù)試點正式開始。2020年3月這一業(yè)務(wù)試點向商業(yè)銀行擴容，招行、工行和平安銀行獲得公募基金投資顧問業(yè)務(wù)試點。

證監(jiān)會今年7月曾召開新聞發(fā)布會，表示公募基金投資顧問業(yè)務(wù)試點運行平穩(wěn)，合計服務(wù)資產(chǎn)已逾500億元，服務(wù)投資者約250萬戶，試點效果初步顯現(xiàn)：一是投資者參與感、獲得感、認(rèn)同感不斷增強，服務(wù)居民財富管理功能日益增強；二是試點機構(gòu)買方中介作用初步發(fā)揮，買賣雙方制衡機制促進基金行業(yè)良性發(fā)展；三是為市場帶來更多長期、專業(yè)、增量資金；四是基金投資顧問業(yè)務(wù)規(guī)范化發(fā)展內(nèi)生機制初步形成，制度體系正加速完善。

投顧業(yè)務(wù)未來成長空間巨大

為何此次兩家銀行的智能投顧暫停購買？有市場消息稱或受近期基金投顧監(jiān)管政策的影響。

11月份部分基金公司和基金銷售機構(gòu)收到《關(guān)于規(guī)范基金投資建議活動的通知》。而有關(guān)“基金投資組合策略建議活動”的提法，實際上就是指基金投顧業(yè)務(wù)，雖然此前也有相關(guān)法規(guī)對該業(yè)務(wù)進行規(guī)范，但在過程中可能出現(xiàn)的代銷行為未做細(xì)致安排，《通知》專門就此類業(yè)務(wù)進行負(fù)面清單管理，劃出六道“紅線”。

《通知》明確：基金銷售業(yè)務(wù)附帶提供基金投資建議活動，應(yīng)當(dāng)遵循基金銷售業(yè)務(wù)基本法律關(guān)系：一是業(yè)務(wù)開展主體為基金銷售機構(gòu)；二是標(biāo)的基金為基金銷售機構(gòu)代理銷售的基金產(chǎn)品；三是服務(wù)對象限于該機構(gòu)的基金銷售業(yè)務(wù)客戶；四是不得就提供基金投資建議與客戶單獨簽訂合同；五是不得就提供基金投資建議服務(wù)單獨收取費用；六是不具有基金投資顧問業(yè)務(wù)資格的機構(gòu)不得提供基金投資組合策略投資建議，不得提供基金組合中具體基金構(gòu)成比例建議，不得展示基金組合的業(yè)績，不得提供調(diào)倉建議。

而且《通知》要求基金投資顧問機構(gòu)應(yīng)在年底前，令存量基金投資組合策略建議活動滿足上述六大要求。

政策的落地實施為行業(yè)的發(fā)展和同業(yè)自律提供了保障。雖然11月份《通知》出臺后，部分機構(gòu)暫停相關(guān)業(yè)務(wù)，有機構(gòu)預(yù)測國內(nèi)的基金投顧業(yè)務(wù)將有百萬億元的市場體量。也有業(yè)內(nèi)人士表示，整體來看，投顧業(yè)務(wù)尚處市場孕育期和摸索期，未來成長空間巨大。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)-400071459