每經(jīng)編輯｜王瀚黎 張喜威    

1 隔夜市場

美股三大指數(shù)集體收漲，道指漲1.21%，納指漲1.18%，標普500指數(shù)漲1.16%。存儲概念股走強，閃迪漲超10%，2026年迄今累計漲幅超過111%；西部數(shù)據(jù)漲超8%，美光科技漲超6%。銀行股走高，KBW地區(qū)銀行指數(shù)上漲4.7%，錄得8月以來最佳單日表現(xiàn)。熱門中概股多數(shù)上漲，納斯達克中國金龍指數(shù)收漲2.21%。百度漲超8%，嗶哩嗶哩漲超5%，阿里巴巴漲超3%，理想汽車、京東、蔚來漲超2%。

國際油價21日微漲。截至當天收盤，紐約商品交易所3月交貨的輕質(zhì)原油期貨價格上漲26美分，收于每桶60.62美元，漲幅為0.43%；3月交貨的倫敦布倫特原油期貨價格上漲32美分，收于每桶65.24美元，漲幅為0.49%。截至發(fā)稿，NYMEX天然氣期貨漲超30.00%，現(xiàn)報5.083美元/百萬英熱。

周三（1月21日）紐約尾盤，ICE美元指數(shù)漲0.18%，報98.803點。在岸人民幣兌美元（CNY）北京時間03:00收報6.9640元，較周二夜盤收盤跌42點。

截止發(fā)稿，現(xiàn)貨黃金日內(nèi)上漲1.54%，報4836美元/盎司。現(xiàn)貨白銀跌1.45%，報93.17美元/盎司，盤中一度下跌4.46%，逼近90美元/盎司。

恒指期貨夜盤收漲0.13%，報26638.70點，漲53.64點。

歐洲斯托克600指數(shù)上漲0.01%，歐洲斯托克指數(shù)上漲0.03%，歐元區(qū)藍籌股下跌0.06%。法國CAC 40指數(shù)上漲0.13%，西班牙IBEX指數(shù)上漲0.13%，英國富時100指數(shù)上漲0.14%，德國DAX指數(shù)下跌0.51%。

2 三部門：今明兩年對個人投資者轉(zhuǎn)讓創(chuàng)新企業(yè)CDR取得的差價所得 暫免征收個人所得稅

1月21日，財政部、稅務(wù)總局、中國證監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于延續(xù)實施創(chuàng)新企業(yè)境內(nèi)發(fā)行存托憑證試點階段有關(guān)稅收政策的公告》。其中提到，自2026年1月1日至2027年12月31日，對個人投資者轉(zhuǎn)讓創(chuàng)新企業(yè)CDR取得的差價所得，暫免征收個人所得稅。

3 工信部：應(yīng)建立新能源汽車產(chǎn)品運行安全狀態(tài)監(jiān)測平臺

1月21日，工信部修訂公布《道路機動車輛生產(chǎn)企業(yè)準入審查要求》和《道路機動車輛產(chǎn)品準入審查要求》，自2027年1月1日起施行。其中指出，新能源汽車及新能源特種作業(yè)車底盤企業(yè)應(yīng)滿足相適應(yīng)的新能源汽車及新能源特種作業(yè)車底盤產(chǎn)品安全保障機制要求，主要包括：應(yīng)建立新能源汽車產(chǎn)品運行安全狀態(tài)監(jiān)測平臺，按照與用戶的協(xié)議，對已銷售的全部新能源汽車（含底盤）的運行安全狀態(tài)進行監(jiān)測，直至汽車停止使用或報廢。

4 住建部：大力發(fā)展智能建造等新型建造方式

1月21日，住房城鄉(xiāng)建設(shè)部黨組書記、部長倪虹表示，“十五五”時期，住房城鄉(xiāng)建設(shè)部將以提供高品質(zhì)建筑產(chǎn)品為根本目的，培育建筑業(yè)新質(zhì)生產(chǎn)力，推動建筑業(yè)提質(zhì)升級，打造“中國建造”升級版。重點抓好四方面工作。第一，抓產(chǎn)業(yè)。把科技創(chuàng)新和應(yīng)用擺在突出位置，大力發(fā)展智能建造等新型建造方式，推進形成與之相適應(yīng)的工程組織實施方式，培育現(xiàn)代化建筑產(chǎn)業(yè)工人隊伍。第二，抓市場。第三，抓現(xiàn)場。第四，抓“出海”。（新華社）

5 國家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布《行政許可實施程序規(guī)定》

1月21日，國家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布《行政許可實施程序規(guī)定》?！兑?guī)定》主要內(nèi)容包括總則、申請與受理、審查、決定與送達、退出程序、法律責(zé)任、附則等七個章節(jié)，共五十條。《規(guī)定》適應(yīng)金融監(jiān)管體制改革需要，明確分級分類辦理機制，進一步完善了行政許可工作流程?！兑?guī)定》的發(fā)布有利于提高總局系統(tǒng)行政許可工作規(guī)范性，壓實金融機構(gòu)主體責(zé)任，提升市場準入工作質(zhì)效。

6 央行：加快建設(shè)人民幣跨境支付體系 推進跨境支付互聯(lián)互通

近日，中國人民銀行召開2026年支付結(jié)算工作會議。會議要求，2026年支付結(jié)算工作要緊密圍繞“十五五”規(guī)劃和金融強國建設(shè)目標，推動現(xiàn)代化支付體系高質(zhì)量發(fā)展。加快建設(shè)人民幣跨境支付體系，推進跨境支付互聯(lián)互通，推動跨境支付體系多元化、多層次發(fā)展。嚴格實施支付機構(gòu)穿透式監(jiān)管和支付業(yè)務(wù)功能監(jiān)管，充分發(fā)揮行政、自律互補作用，塑造合規(guī)致遠的行業(yè)健康生態(tài)。（央行網(wǎng)站）

7 財政部在武漢天河國際機場等41個口岸各新設(shè)1家口岸進境免稅店

1月21日，財政部發(fā)布關(guān)于口岸進境免稅店有關(guān)事宜的通知，在武漢天河國際機場等41個口岸各新設(shè)1家口岸進境免稅店。其中，橫琴口岸進境免稅店設(shè)立后，允許自澳門進境居民旅客在該口岸進境免稅店購買一定數(shù)量（15000元以內(nèi)）的免稅商品。

8 2025年召回問題充電寶139.77萬臺

記者21日從市場監(jiān)管總局新聞發(fā)布會上獲悉，市場監(jiān)管總局加強問題充電寶的缺陷召回工作，2025年共督促移動電源生產(chǎn)企業(yè)實施召回10次，涉及數(shù)量共計139.77萬臺。（新華社）

9 包鋼板材廠爆炸事故造成10人死亡 84人受傷

1月21日，包鋼板材廠爆炸事故應(yīng)急救援指揮部發(fā)布包鋼板材廠爆炸事故人員傷亡情況通報：1月18日15時03分，包鋼板材廠發(fā)生爆炸事故。經(jīng)救援隊伍全力搜救，并由公安、衛(wèi)健等部門核實確認，8名失聯(lián)人員已無生命體征。本次事故造成10人死亡，84人受傷，所有傷員生命體征平穩(wěn)。（央視新聞）

10 國際新聞

特朗普：已就格陵蘭島未來合作制定框架

當?shù)貢r間1月21日，美國總統(tǒng)特朗普在其社交媒體“真實社交”發(fā)文稱，基于他與北約秘書長馬克·呂特的會晤，他們已經(jīng)就格陵蘭島乃至整個北極地區(qū)的未來合作框架達成了一致。如果這項方案最終得以落實，將對美國和所有北約成員國都大有裨益。（央視新聞）

特朗普稱暫時不會對歐洲8國加征關(guān)稅

美國總統(tǒng)特朗普21日在瑞士達沃斯與北約秘書長呂特會晤后稱，暫時不會按原定計劃向反對美國得到格陵蘭島的歐洲8國加征關(guān)稅。（新華社）

普京證實將與到訪的美總統(tǒng)特使會晤

當?shù)貢r間1月21日，俄羅斯總統(tǒng)普京證實，22日將與到訪的美國總統(tǒng)特使威特科夫進行會晤。針對美國總統(tǒng)特朗普近期就格陵蘭島發(fā)表的言論，普京表示，美國企圖從丹麥手中收購格陵蘭島一事和俄羅斯沒有關(guān)系，他相信美國和丹麥會就相關(guān)問題達成一致。（央視新聞）

巴基斯坦卡拉奇購物中心火災(zāi)死亡人數(shù)升至60人

巴基斯坦警方21日表示，巴南部信德省首府卡拉奇購物中心17日火災(zāi)造成的死亡人數(shù)已升至60人。（新華社）

西班牙高鐵相撞事故遇難人數(shù)升至43人

記者當?shù)貢r間21日獲悉，西班牙科爾多瓦省阿達穆斯高鐵相撞事故遇難人數(shù)上升至43人。西班牙政府駐安達盧西亞代表機構(gòu)21日確認，在列車車廂內(nèi)又發(fā)現(xiàn)一具遇難者遺體。搜救和善后工作仍在繼續(xù)，遇難者身份核實及事故原因調(diào)查同步進行中。 (央視新聞)

日本最大核電站柏崎刈羽核電站重啟

日本最大核電站柏崎刈羽核電站6號機組21日重啟。這是2011年“3·11”東日本大地震引發(fā)福島第一核電站事故后，事故核電站運營商東京電力公司旗下核電站的首次重啟。（新華社）

安倍晉三遇刺案宣判 被告被判無期徒刑

當?shù)貢r間1月21日，日本奈良地方法院就日本前首相安倍晉三遇刺案作出判決，被告山上徹也被判無期徒刑。（央視新聞）

1 長和回應(yīng)“分拆全球電訊業(yè)務(wù)等獨立上市”傳聞：未作出決定

長和（HK00001，股價：61.35港元，市值：2350億港元）：1月21日，長和在港交所公告，董事會知悉最近有若干媒體報道涉及本集團全球電訊資產(chǎn)及業(yè)務(wù)與集團保健及美容產(chǎn)品業(yè)務(wù)可能獨立上市，以及涉及集團若干歐洲國家電訊資產(chǎn)可能交易。于公告日期，董事會未有就任何涉及集團任何現(xiàn)有電訊或零售資產(chǎn)及業(yè)務(wù)的交易（包括任何獨立上市）作出決定。

點評：長和作為行業(yè)龍頭，其分拆資產(chǎn)影響市場預(yù)期，戰(zhàn)略調(diào)整引投資者高度關(guān)注。

2 Temu土耳其辦公室遭遇“黎明突襲”

Temu：從拼多多獲悉，當?shù)貢r間1月21日，其旗下跨境電商平臺Temu土耳其辦公室遭遇黎明突襲。這是自去年12月2日Temu愛爾蘭都柏林辦公室遭遇黎明突襲后，在時隔僅一個多月后再次在歐洲遭遇黎明突襲。拼多多方面表示，事發(fā)突然，沒有任何提前預(yù)知，但將積極配合土耳其官方部門的調(diào)查，對公司在土耳其的合規(guī)經(jīng)營有信心。（界面新聞）

點評：海外合規(guī)風(fēng)險升級，跨境電商業(yè)務(wù)面臨不確定性，投資者需關(guān)注后續(xù)影響。

3 嫣然天使兒童醫(yī)院聲明：正推進新址尋找，將依法公布捐贈情況

嫣然天使兒童醫(yī)院：1月21日，嫣然天使兒童醫(yī)院發(fā)布聲明稱，為避免對就診患者及家屬造成不必要打擾，保證患者的正常就診，該院將暫停接待媒體、合作治談方等臨時到訪，同時敬請愛心人士事先通過與醫(yī)院預(yù)約后再到院進行捐贈。醫(yī)院將依據(jù)相關(guān)法律規(guī)定，依法公布捐贈情況。嫣然天使兒童醫(yī)院稱，正在積極推進新址尋找工作，同時也在和房東積極推進溝通。

點評：公益與醫(yī)療透明度提升，體現(xiàn)公信力建設(shè)。

4 上海市稅務(wù)部門依法對“拼多多”作出處罰

拼多多（PDD，股價105.92美元，市值1504億美元）：記者1月21日從國家稅務(wù)總局上海市長寧區(qū)稅務(wù)局獲悉，上海尋夢信息技術(shù)有限公司（“拼多多”平臺運營主體）未按照《互聯(lián)網(wǎng)平臺企業(yè)涉稅信息報送規(guī)定》的要求報送涉稅信息，被稅務(wù)機關(guān)責(zé)令限期改正。企業(yè)雖已進行整改但未在規(guī)定期限內(nèi)完成，該局依法依規(guī)對“拼多多”作出罰款10萬元的處罰決定。（新華社）

5 少寫一撇讓“馬茅”成錯版，i茅臺緊急發(fā)文

貴州茅臺（SH600519，股價：1351.06元，市值：1.692萬億元）：1月21日，53%vol 500ml貴州茅臺酒（丙午馬年）經(jīng)典版印刷錯誤的消息引發(fā)廣泛關(guān)注。有網(wǎng)友指出，馬年茅臺外包裝所印制的星宿圖中，“昴宿”的 “昴” 字存在印刷錯誤，被寫成了形近字 “昂”。21日晚間，“小茅i茅臺”微信公眾號發(fā)文表示，經(jīng)第一時間查證，發(fā)現(xiàn)確實少了一“丿”，由“昴”變成了“昂”，公司已在第一時間聯(lián)系供應(yīng)鏈加班加點修改，并提醒已經(jīng)提到貨的消費者，如有意調(diào)換，可就近前往當?shù)孛┡_自營店進行更換。

6 虧損5億元后，西貝完成新融資

西貝：遭遇關(guān)店風(fēng)波后，西貝近日獲得新一輪融資。天眼查顯示，投資方包括臺州新榮泰投資有限公司、呼和浩特市集體共創(chuàng)企業(yè)管理中心（有限合伙）、成都迅達光電有限公司、杭州舟軒股權(quán)投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）等。工商信息顯示，西貝餐飲的注冊資本從8990.29萬元增至1.02億元，增幅約13%。另據(jù)證券時報等媒體引用相關(guān)人士消息，自2025年9月西貝與羅永浩的預(yù)制菜之爭引發(fā)討論后，沒有一家門店盈利，截至目前西貝虧損已超過5億元。

點評：餐飲行業(yè)壓力凸顯，企業(yè)融資延續(xù)拓展空間，如何扭虧為盈成焦點。

7 A股又現(xiàn)離婚財產(chǎn)糾紛案

申通快遞（SZ002468，股價：13.78元，市值：210.9億元）：1月21日，申通快遞發(fā)布公告，近日公司收到玉環(huán)市人民法院送達的《民事起訴狀》和《應(yīng)訴通知書》，案件已立案受理，尚未開庭審理。此次訴訟由自然人奚春陽提起，主要涉及其與公司實際控制人陳小英之間的離婚財產(chǎn)分割，要求確認陳小英名下的4057萬股股份中2028萬股歸其所有。截至21日收盤，申通快遞股價為13.78元，上述2028萬股市值約為2.8億元。

點評：股權(quán)糾紛或影響股東結(jié)構(gòu)，短期無業(yè)績影響但存在潛在不確定性。

8 耐克大中華區(qū)換帥，董煒將卸任

耐克（NKE，股價65.41美元，市值968.32億美元）：1月21日，耐克公司宣布，現(xiàn)任大中華區(qū)領(lǐng)導(dǎo)董煒（Angela Dong）女士將于3月31日正式卸任。同時，耐克宣布任命Cathy Sparks女士為新任耐克大中華區(qū)副總裁兼總經(jīng)理?！睹咳战?jīng)濟新聞》記者了解到，董煒于2005年加入耐克，在最新任命之前，其職位為耐克全球副總裁、耐克大中華區(qū)總經(jīng)理。2024年10月，董煒升任耐克大中華區(qū)董事長兼CEO，并擔任ACG品牌全球CEO。

點評：耐克大中華區(qū)策略調(diào)整，管理層變動將影響公司未來在華市場布局。

9 俞敏洪新動向！開辦“退休俱樂部”

新東方（EDU，股價54.92美元，市值87.40億美元）：近日，“北京新東方退休俱樂部”賬號在社交平臺上線，其主要面向北京50～75歲退休人群推出興趣課程與本地社交活動，學(xué)員可領(lǐng)取0元線上課或以19.9元體驗線下課程。據(jù)悉，自2023年進軍文旅領(lǐng)域以來，新東方已先后試點中老年文旅路線、布局海南、云南等20余個康養(yǎng)基地，并于2024年成立南京新東方老年大學(xué)。

點評：新東方創(chuàng)新老年教育模式，布局文旅+教育+康養(yǎng)融合，彰顯行業(yè)跨界轉(zhuǎn)型趨勢。

10 智譜：暫時限量發(fā)售GLM Coding Plan

智譜（HK02513，股價204港元，市值898.07億港元）：1月21日，智譜公眾號發(fā)布GLM Coding Plan限售公告，隨著GLM-4.7上線，GLM Coding Plan用戶數(shù)迎來高速增長，使得我們的算力資源出現(xiàn)階段性緊張問題。我們關(guān)注到，近期部分用戶在模型調(diào)用高峰期（工作日15:00-18:00）遇到了不同程度的并發(fā)限流報錯、模型速度變慢等問題。智譜將暫時限量發(fā)售GLM Coding Plan，限售后每日可銷售量降為當前的20%。

點評：領(lǐng)先AI產(chǎn)品算力瓶頸突出，反映行業(yè)高速發(fā)展與資源配置挑戰(zhàn)。

數(shù)據(jù)截至北京時間凌晨5點

每經(jīng)記者：王琳

每經(jīng)編輯：王瀚黎 張喜威

聲明：文章內(nèi)容和數(shù)據(jù)僅供參考，不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險自擔。