東海證券指出，當前電子行業(yè)需求持續(xù)復蘇，供給有效出清，存儲芯片價格上漲，我國國產化力度超預期。行業(yè)數(shù)據顯示，全球存儲器產業(yè)已徹底轉向賣方市場，2026年價格漲勢將貫穿全年，DRAM及NAND庫存處于低位，HBM產能已提前售罄。同時，功率半導體廠商也陸續(xù)宣布漲價。在AI創(chuàng)新驅動下，算力需求強勁，英偉達業(yè)績持續(xù)超預期，其數(shù)據中心業(yè)務貢獻核心增長動力，并計劃推出全新推理芯片以優(yōu)化成本與性能。建議關注AI算力、半導體設備、關鍵零部件和存儲漲價等結構性機會。

半導體設備ETF（159516）跟蹤的是半導體材料設備指數(shù)（931743），該指數(shù)聚焦于半導體產業(yè)鏈中的材料與設備領域，選取從事半導體材料研發(fā)、生產及半導體設備制造等相關業(yè)務的上市公司證券作為指數(shù)樣本，以反映半導體行業(yè)上游關鍵環(huán)節(jié)相關上市公司證券的整體表現(xiàn)。

風險提示：提及個股僅用于行業(yè)事件分析，不構成任何個股推薦或投資建議。指數(shù)等短期漲跌僅供參考，不代表其未來表現(xiàn)，亦不構成對基金業(yè)績的承諾或保證。觀點可能隨市場環(huán)境變化而調整，不構成投資建議或承諾。提及基金風險收益特征各不相同，敬請投資者仔細閱讀基金法律文件，充分了解產品要素、風險等級及收益分配原則，選擇與自身風險承受能力匹配的產品，謹慎投資。