每經(jīng)記者 馬駿骎 發(fā)自上海

         普華永道昨日舉行新聞發(fā)布會(huì)，預(yù)測(cè)今年滬深股市IPO融資金額有望超過(guò)3200億人民幣，全年新股發(fā)行將達(dá)145宗，其中15宗在滬市A股發(fā)行，其他130宗將在深市中小企業(yè)板及創(chuàng)業(yè)板發(fā)行。此外，該會(huì)計(jì)師事務(wù)所還指出，2010年國(guó)際板的推出時(shí)機(jī)已經(jīng)成熟，預(yù)計(jì)在3200億融資總額中，將有1000億來(lái)自五家海外企業(yè)在國(guó)內(nèi)上市所籌資金，尤其是金融類板塊活躍性最高。

         普華永道指出，在剛剛過(guò)去的2009年中，就IPO融資規(guī)模而言，中國(guó)（包括內(nèi)地與香港）已經(jīng)成為全球最大的IPO市場(chǎng)，其中香港躍居全球之首，滬深兩市緊隨其后。

         2009年，滬深股市IPO融資總額為1856億人民幣，較2008年的1035億人民幣增長(zhǎng)79%。兩市IPO共計(jì)97宗，其中滬市9宗，深市88宗，IPO數(shù)量較2008年增長(zhǎng)了26%。

         在這97宗IPO中，有1家香港掛牌的H股公司在A股上市，2008年則有3家。2009年，香港IPO融資金額達(dá)到約2,146億人民幣（2,437億港幣）。根據(jù)普華永道的預(yù)測(cè)，2010年這一數(shù)字有望達(dá)到約2,640億人民幣（3,000億港幣）。

         2009年上半年，受金融危機(jī)和全球股市衰弱的影響，從1至6月間，雖然上證綜合指數(shù)和深圳綜合指數(shù)上漲，兩市均未發(fā)行一樁IPO。但10月23日創(chuàng)業(yè)板的正式推出令深市IPO公司數(shù)目明顯上升。據(jù)普華永道統(tǒng)計(jì)，2009年深圳中小企業(yè)版IPO公司為52家，創(chuàng)業(yè)板IPO公司為36家。

         2009年，IPO融資總額的增長(zhǎng)主要源于大規(guī)模發(fā)行。滬市A股市場(chǎng)雖然新股發(fā)行數(shù)量不多，僅為9宗，但平均融資金額高達(dá)139億元。深市中小企業(yè)板和創(chuàng)業(yè)板則的平均融資金額則分別為8億元和6億元。滬市9宗IPO中，融資金額超過(guò)100億元的公司為6家，融資金額為1198億元，包括中國(guó)建筑、中國(guó)中冶、中國(guó)重工、中國(guó)北車、招商證券和光大證券。其中中國(guó)建筑以502億人民幣的融資額位列全年之最。

           普華永道北京主管合伙人封和平指出，“盡管中國(guó)遭受經(jīng)濟(jì)危機(jī)的沖擊小于歐洲與美國(guó)，但2009年全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)對(duì)于中國(guó)IPO市場(chǎng)還是產(chǎn)生了一定的影響。出口疲軟、政府應(yīng)對(duì)全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)采取的一些措施以及股市波動(dòng)等原因是滬深市場(chǎng)IPO面臨的主要挑戰(zhàn)。2009年上半年IPO市場(chǎng)出現(xiàn)停滯。不過(guò)，隨著年中IPO的重啟以及對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)信心高漲，2009年下半年市場(chǎng)開(kāi)始反彈。”

         2010年兩市平均市盈率預(yù)計(jì)達(dá)20-30倍

          展望明年，普華永道預(yù)測(cè)，今年滬深兩市A股IPO將有15樁，預(yù)計(jì)融資金額2500億元人民幣，深市中小企業(yè)板和創(chuàng)業(yè)板IPO預(yù)計(jì)將有130樁，預(yù)計(jì)融資金額達(dá)700億元，此外預(yù)測(cè)兩市平均市盈率為20-30倍。

          普華永道中國(guó)區(qū)主管合伙人林怡仲先生表示，“隨著內(nèi)需和GDP的持續(xù)增長(zhǎng)，許多中國(guó)公司已就在滬深首發(fā)，開(kāi)始做好準(zhǔn)備工作。深圳創(chuàng)業(yè)板為一些高增長(zhǎng)潛力的小型公司拓寬了融資平臺(tái)，擬開(kāi)通的國(guó)際版將為非中國(guó)企業(yè)提供新的融資平臺(tái)。2010年，金融服務(wù)、基礎(chǔ)建設(shè)、工業(yè)產(chǎn)品、消費(fèi)品及零售等行業(yè)將繼續(xù)成為中國(guó)IPO市場(chǎng)的主要驅(qū)動(dòng)力。”

          林怡仲分析，2010年市場(chǎng)將面臨的主要情況包括，通脹壓力將上升，資產(chǎn)價(jià)值上漲也將繼續(xù)，利率水平可能在上半年仍將維持較低水平，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)資金保持充裕，同時(shí)海外資金或?qū)⒗^續(xù)涌入國(guó)內(nèi)市場(chǎng)投資股市和房產(chǎn)。而在海外方面，預(yù)計(jì)主要出口市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)將緩慢恢復(fù)，更重要的是內(nèi)需和國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總之將持續(xù)增長(zhǎng)。

          在談到國(guó)際板的問(wèn)題時(shí)，林怡仲表示，基于普華永道的研究和調(diào)查，2010年已經(jīng)是國(guó)際板推出的成熟時(shí)機(jī)，海外企業(yè)對(duì)在中國(guó)上市也表現(xiàn)出較高積極性，尤其是金融板塊活躍性較高。而普華永道對(duì)于明年市盈率的預(yù)測(cè)之所以定在20-30倍，低于目前的水平，同樣考慮到國(guó)內(nèi)市場(chǎng)未來(lái)將同國(guó)際接軌，以及國(guó)際公司將在上海掛牌這樣的大前提。